CFDs คืออะไร? คู่มือสำหรับผู้เริ่มต้นแบบปฏิบัติ

Contract for Difference (CFD) คือข้อตกลงระหว่างคุณและโบรกเกอร์เพื่อแลกเปลี่ยนส่วนต่างของราคาสินทรัพย์ระหว่างเวลาที่เปิดสัญญาและเวลาที่ปิดสัญญา คุณไม่เป็นเจ้าของเครื่องมือพื้นฐาน คุณแสดงมุมมองทิศทาง โพสต์มาร์จิน และชำระความแตกต่างเป็นเงินสด

CFDs ช่วยให้พ่อค้าปลีกเข้าถึงคลาสสินทรัพย์ — ดัชนีหลัก ทองคำ น้ำมัน หุ้นรายตัว FX และคริปโต — ซึ่งมิฉะนั้นจะต้องมีการสมัครสมาชิกแบบเรียลไทม์หลายแห่ง บัญชีผู้รักษา และการแปลงค่าเงิน ข้อแลกเปลี่ยนคือ CFDs เป็นตราสารอนุพันธ์ที่ใช้เลเวอเรจ พวกเขาขยายทั้งกำไรและขาดทุน และไม่เหมาะสำหรับทุกคน

CFD แตกต่างจากการเป็นเจ้าของสินทรัพย์พื้นฐานอย่างไร

กลศาสตร์นั้นตรงไปตรงมาเมื่อคุณเปรียบเทียบทั้งสองแบบเคียงข้างกัน

ตัวอย่างการคำนวณ: ไป long EUR/USD

สมมติว่า EUR/USD มีราคา 1.0850 / 1.0851 และคุณเชื่อว่ายูโรจะแข็งตัว คุณตัดสินใจเปิดตำแหน่ง long 1 ล็อต (100,000 หน่วยของสกุลเงินฐาน)

• ขนาดตำแหน่งระบุ: 100,000 EUR × 1.0851 = USD 108,510
• มาร์จินที่ต้องการที่ระดับเลเวอเรจ 1:100: 1% ของระบุ = USD 1,085.10
• หาก EUR/USD เพิ่มขึ้น 50 pips เป็น 1.0901: กำไร = 100,000 × 0.0050 = USD 500
• หาก EUR/USD ลดลง 50 pips เป็น 1.0801: ขาดทุน = USD 500

ความสมมาตรนั้นคือประเด็น: ด้วยมาร์จิน USD 1,085 เท่าเดิม กำไรและขาดทุนของคุณจะวัดกับการเปิดรับเลเวอเรจ USD 108,510 ทั้งหมด การเคลื่อนตัว 1% ในสินทรัพย์พื้นฐานนั้นประมาณการเคลื่อนตัว 100% ของมาร์จินที่คุณโพสต์ นี่คือเหตุที่ขนาดตำแหน่งและการสูญเสียหยุดแบบยากไม่ใช่วินัยที่ไม่จำเป็น — พวกเขาคือการเทรด

ต้นทุนสามอย่างที่คุณจ่ายจริง

1. Spread

ความแตกต่างระหว่างบิดและการถาม ในตัวอย่างข้างต้น spread 1 pip ต้นทุน USD 10 ในทันทีที่คุณเปิดการเทรด Spreads ที่แน่นกว่าสำคัญมากขึ้นสำหรับกลยุทธ์ระยะสั้น สำหรับการเทรด swing หรือตำแหน่งที่ถูกจัดขึ้นเป็นวันหรือสัปดาห์ การจัดหาเงินมักจะเกินกว่า spread

2. Commission (บนบัญชี ECN)

บัญชี raw-spread อ้างอิงราคา interbank ให้คุณและเรียกเก็บค่าธรรมเนียมคงที่ต่อล็อตแบบ round-turn — โดยปกติ USD 6–7 บน FX majors บัญชี Standard ห่อมาร์กอัปของโบรกเกอร์เข้าไปในสเปรดที่กว้างขึ้นและไม่คิดค่าธรรมเนียม ไม่มีอย่างใดอย่างหนึ่งที่ถูกกว่าสากล ขึ้นอยู่กับว่าคุณเทรดอย่างแข็งขันเพียงใดและเครื่องมือใด

3. การจัดหาเงินข้ามคืน (swap)

เนื่องจาก CFD เป็นสัญญาที่ใช้เลเวอเรจ โบรกเกอร์ของคุณจึงยืมเงินให้คุณตามหลักการส่วนต่างระหว่างมาร์จินของคุณและระบุทั้งหมด อัตราการจัดหาเงินถูกเรียกเก็บ (หรือเครดิต) รายวันในตำแหน่งที่ถูกจัดขึ้นผ่านเวลา rollover บน FX มันเป็นฟังก์ชันของส่วนต่างอัตราดอกเบี้ยระหว่างสกุลเงินทั้งสอง ในดัชนี หุ้นรายตัว และสินค้าโภคนูญโดยปกติจะเป็นอัตราเกณฑ์บวกมาร์จิน

การจัดการความเสี่ยงคือทั้งงาน

ส่วนที่น่าสนใจของ CFDs — เลเวอเรจ — ก็คือส่วนที่ทำให้พ่อค้าปลีกส่วนใหญ่ล้มเหลว นิสัยป้องกันที่แยกบัญชีที่รอดชีวิตหนึ่งปีจากบัญชีที่ไม่ได้ไม่ใช่แปลกใหม่ พวกเขาคือ:

• เสี่ยงเปอร์เซ็นต์ที่เล็กและคงที่ของส่วนของผู้ถือหุ้นต่อการเทรด heuristic ทั่วไปคือ 1% ของส่วนของผู้ถือหุ้นต่อการเทรด ไม่เคยมากกว่า 2% ด้วยกฎ 1% การเทรดแพ้สิบครั้งติดต่อกันจะดึงบัญชีลงด้วยน้อยกว่า 10% — สามารถกู้คืนได้ โดยไม่มีมันการเทรดแพ้แบบเดียวกันจะเป็นอันตรายถึงชีวิต
• ใช้สั่งหยุดแบบยากสำหรับทุกตำแหน่ง ตั้งไว้ก่อนที่คุณจะเข้า ไม่ใช่สั่งหยุดจิตใจ สั่งการทำงานในแพลตฟอร์ม ตลาดช่องว่าง วินัยของคุณได้รับการทดสอบที่แม่นยำที่สุดเมื่อคุณไม่สามารถพึ่งพาได้
• ปรับขนาดตำแหน่งให้กับการหยุด ไม่ให้กับความเชื่อของคุณ หากการหยุดของคุณอยู่ห่างออกไป 50 pips และงบประมาณความเสี่ยง 1% ของคุณในบัญชี USD 10,000 คือ USD 100 ขนาดตำแหน่งของคุณคือ USD 100 ÷ (50 × ค่า pip) — ไม่ใช่สิ่งใด ๆ แพลตฟอร์มให้คุณคลิก
• ติดตามทุกการเทรด วารสารอย่างง่าย — เครื่องมือ ทิศทาง รายการ หยุด เป้าหมาย ผลลัพธ์ เหตุผล — เปลี่ยนการเทรดจากการพนันเป็นแสดงศิลป์ที่วัดได้ โดยไม่มีบันทึก คุณไม่สามารถปรับปรุง

CFDs เหมาะสำหรับใคร และไม่เหมาะสำหรับใคร

CFDs เหมาะสำหรับผู้เทรดที่สามารถแพ้เงินทุนที่พวกเขาฝากได้ ซึ่งติดตามตำแหน่งอย่างแข็งขัน และเข้าใจว่าเลเวอเรจตัดทั้งสองวิธี พวกเขาเหมาะสำหรับมุมมองทิศทางระยะสั้นถึงกลาง การป้องกันพอร์ตโฟลิโอที่มีอยู่ และการเข้าถึงตลาดที่มิฉะนั้นจะเป็นการยากที่จะเข้าถึง

CFDs ไม่เหมาะสำหรับเงินทุนที่คุณไม่สามารถแพ้ได้ สำหรับการลงทุนแบบซื้อและถือครอง สำหรับผลตอบแทนที่รับประกัน หรือเป็นทางแทนสำหรับรายได้ Target Market Determination และ Product Disclosure Statement ของเราอธิบายสิ่งนี้โดยละเอียด อ่านทั้งสองก่อนที่คุณจะเงินบัญชี

ขั้นตอนถัดไปที่ใช้ได้จริง

หากคุณเป็นผู้เริ่มต้นใช้การเทรดแบบยกระดับ ลำดับที่เราแนะนำมีจุดประสงค์ที่จะเป็นรักษาวิถี:

1. เปิดบัญชี demo และเทรดสำหรับสองสามสัปดาห์พร้อมขนาดตำแหน่งที่สมจริง
2. อ่านประเภทสั่งของแพลตฟอร์มจนกว่าคุณจะสามารถวางคำสั่งตลาด คำสั่ง limit คำสั่ง stop และ OCO โดยไม่ต้องค้นหามัน
3. เงินบัญชี live Cent หรือบัญชี Standard ขั้นต่ำต่ำ และเรียกใช้คู่มือเดียวกันด้วยเงินจริงที่ขนาดหนึ่งในสิบของสิ่งที่คุณต้องการเทรดในที่สุด
4. ปรับขนาดขึ้นเท่านั้นหลังจากที่คุณมีประวัติติดตามเอกสาร — อย่างน้อย 50 การเทรด — ที่แสดงความคาดหวังในเชิงบวกหลังต้นทุน

บทความนี้เป็นข้อมูลทั่วไปเกี่ยวกับการเทรด CFD และไม่ถือเป็นคำแนะนำส่วนบุคคล CFDs เป็นผลิตภัณฑ์ที่ซับซ้อนโดยใช้เลเวอเรจและมีความเสี่ยงสูงในการสูญเสียเงินอย่างรวดเร็ว คุณควรพิจารณาว่าคุณเข้าใจวิธีการทำงาน CFD และว่าคุณสามารถแพ้เงินได้หรือไม่ ผลการดำเนินการที่ผ่านมาไม่ได้บ่งชี้ถึงผลลัพธ์ในอนาคต